股票交割清算流程

  請問委託成交後,交割清算步驟是怎樣的?是否由交易所直接向股民交割?

    我國目前禁止信用交易,投資者在買進證券時必須在資金賬戶上存有足夠多的保證金；在賣出證券時,證券賬戶上必須有相應的證券。國內證券市場自1992年開始實行"無紙化制度",實物股票不再流通,投資者所持證券體現爲其證券賬戶中的電子數據記錄。因此交割只是投資者證券賬戶中證券數據和資金賬戶中資金數據的賬面記載加減。

    這裏列出證券營業部自辦出納的資金結算流程,供參考:(1)投資者在證券公司營業部的資金櫃開設"證券結算資金賬戶",並填寫存款憑條存入現金；若屬機構投資者,可用支票、匯票或本票存入。(2)資金櫃受理後,將開戶資料及存款一併輸入資金管理系統的電腦終端或工作站中,然後將資金賬戶存摺交客戶收存。(3)資金櫃在營業終了時,將現金實物和賬戶覈對無誤後,一併送交財務部(清算部)。(4)財務部(或清算部)將現金一併送解就近的開戶銀行或直接送解結算銀行；也可由資金櫃直接送銀行後,將解款回單送交財務部收訖。(5)投資者憑資金賬戶存摺、證券賬戶卡、本人身份證和委託單去委託櫃辦理委託買賣證券業務；(6)委託櫃經審無誤後,在資金管理系統輸入委託數據；若是委託買入業務還須暫時凍結其相應存款,直至當日閉市或撤消買單。(7)營業部交易系統將客戶委託指令傳入交易所電腦主機撮合成交。(8)閉市後,交易所將該席位的交易數額傳至結算公司。(9)結算公司向證券公司發送清算彙總表、清單明細表。(10)電腦部接收到上述數據後,由清算員分別按投資人賬戶辦理清算交收轉賬,並打印出清算數據。(11)清算員將資金清算數據資料交財務部(或清算部)記總賬。(12)交割櫃爲投資者辦理交割。在爲投資者打印交割單時應與其委託單逐筆覈對一致,交割單應由客戶簽字確認,或由客戶憑交易卡和密碼在自助交割機上自行打印交割單。(13)財務部在營業前或按客戶要求去銀行提取現金備付。(14)財務部將現金交付資金櫃,或由資金櫃憑財務部簽發的現金支票直接去銀行提取備付金。(15)客戶要求提取現金必須先填寫取款憑條,資金櫃必須在資金管理系統的終端或工作站記載客戶資金賬戶,確認是否有足夠的存款餘額。(16)將現金付給投資者。

（責任編輯：張曉軒）